Perdita su crediti: deducibilità in caso di fallimento

Un’impresa aveva dedotto una perdita su crediti nell’anno d’imposta 2013, a seguito del fallimento del debitore dichiarato nel 2012. L’Agenzia delle Entrate contestava la deduzione. La Corte di Cassazione ha accolto il ricorso dell’impresa, stabilendo che la deducibilità della perdita su crediti è ammessa in una ‘finestra temporale’ che va dalla data della sentenza di fallimento fino al momento della cancellazione del credito dal bilancio secondo i principi contabili. Questo principio si applica anche ai periodi d’imposta anteriori al 2015.

A cura di Carmine Paul Alexander TEDESCO - Avvocato

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Pubblicato il 31 dicembre 2025 in Diritto Tributario, Giurisprudenza Tributaria

Perdita su crediti: quando è possibile dedurla in caso di fallimento del debitore

La gestione dei crediti inesigibili è una sfida costante per le imprese. Una delle questioni più delicate riguarda la corretta imputazione temporale della perdita su crediti ai fini fiscali, specialmente quando il debitore è soggetto a una procedura di fallimento. Una recente ordinanza della Corte di Cassazione ha fornito chiarimenti fondamentali, definendo una “finestra temporale” per la deduzione e confermando l’applicazione retroattiva di questo principio.

I Fatti di Causa

Il caso esaminato dalla Suprema Corte riguardava un avviso di accertamento per l’anno d’imposta 2013 relativo a Irpef, Irap e Iva. Un contribuente si era visto negare la deduzione di una perdita su crediti di circa 65.000 euro nei confronti di una società debitrice, dichiarata fallita nel 2012.

La Commissione Tributaria Regionale aveva confermato la posizione dell’Agenzia delle Entrate, sostenendo che la deduzione non poteva essere effettuata nel 2013. Secondo i giudici di merito, la semplice sentenza di fallimento del 2012 non costituiva una prova sufficiente della perdita definitiva del credito. A loro avviso, tale certezza si sarebbe potuta ottenere solo a seguito di una comunicazione del curatore fallimentare che attestasse l’impossibilità di recuperare il credito.

Insoddisfatto della decisione, il contribuente ha presentato ricorso in Cassazione, lamentando la violazione dell’art. 101, comma 5, del T.U.I.R.

L’Analisi della Corte e la deducibilità della perdita su crediti

La Corte di Cassazione ha ribaltato la decisione dei giudici di merito, accogliendo il ricorso del contribuente. Il cuore della decisione si basa sull’interpretazione dell’art. 101, comma 5, del T.U.I.R., alla luce delle modifiche legislative intervenute nel 2015.

La norma stabilisce che le perdite su crediti sono deducibili se risultano da “elementi certi e precisi”. Nel caso di un debitore assoggettato a procedura concorsuale, come il fallimento, l’irrecuperabilità del credito si presume per legge a partire “dalla data della sentenza dichiarativa di fallimento”.

La Cassazione ha evidenziato come la giurisprudenza si sia evoluta su questo punto. Un orientamento precedente legava la deducibilità al momento in cui si aveva la certezza assoluta dell’inesigibilità. Tuttavia, un orientamento più recente e ormai consolidato, rafforzato dal D.Lgs. n. 147/2015, ha introdotto il concetto di “finestra temporale”.

La “Finestra Temporale” per la Deduzione

Secondo la Corte, per i crediti verso debitori falliti, la deduzione della perdita è ammessa in un arco temporale che va dalla data della sentenza di fallimento fino all’esercizio in cui, secondo i corretti principi contabili, si deve procedere alla cancellazione del credito dal bilancio. Questo approccio, sancito da una norma di interpretazione autentica, si applica anche ai periodi d’imposta precedenti al 2015.

Ciò significa che l’impresa non è più obbligata a dedurre la perdita nell’anno esatto del fallimento, né deve attendere la fine della procedura. Ha invece la flessibilità di scegliere l’esercizio più opportuno all’interno di questa finestra, purché rispetti le regole contabili.

Le Motivazioni della Decisione

La Corte ha cassato la sentenza impugnata perché la Commissione Tributaria Regionale ha commesso un errore di diritto. I giudici di merito hanno ignorato il principio consolidato della “finestra temporale” e si sono basati su un’interpretazione superata della norma, che richiedeva la comunicazione del curatore fallimentare come prova della perdita.

La Cassazione ha sottolineato che il regime fiscale deve essere coerente con i principi contabili. Ritenere la deduzione possibile solo dopo una comunicazione del curatore o solo nell’anno del fallimento sarebbe incoerente e ingiustamente penalizzante per le imprese. La riforma del 2015, con la sua efficacia retroattiva, ha proprio lo scopo di allineare la norma fiscale alla prassi contabile, consentendo la deduzione della perdita su crediti nel momento in cui il credito viene cancellato dal bilancio, all’interno della finestra temporale inaugurata dalla sentenza di fallimento.

La CTR, quindi, avrebbe dovuto verificare se la deduzione operata dal contribuente nel 2013 fosse avvenuta nel rispetto dei principi contabili, anziché negarla a priori. Per questo motivo, la causa è stata rinviata alla Corte di giustizia tributaria di secondo grado per un nuovo esame basato sui corretti principi di diritto.

Conclusioni

Questa ordinanza della Cassazione rappresenta un punto fermo per le imprese che vantano crediti verso soggetti falliti. La decisione chiarisce che la deducibilità della perdita su crediti non è legata a un singolo e rigido momento, ma può avvenire in un arco temporale flessibile. L’inizio di questa finestra è segnato dalla data della sentenza di fallimento, mentre la sua chiusura coincide con l’esercizio in cui il credito viene cancellato dal bilancio. Questa flessibilità, applicabile anche al passato, offre maggiore certezza agli operatori economici e allinea la disciplina fiscale a quella contabile, semplificando la gestione di situazioni complesse come l’inesigibilità dei crediti.

Quando posso dedurre una perdita su un credito se il mio debitore è fallito?
La perdita può essere dedotta in un qualsiasi esercizio fiscale compreso nella “finestra temporale” che inizia con la data della sentenza di fallimento e termina con l’esercizio in cui il credito viene cancellato dal bilancio in applicazione dei corretti principi contabili.

La sola sentenza di fallimento è sufficiente per poter dedurre la perdita?
Sì, la sentenza dichiarativa di fallimento è l’evento che fa scattare la presunzione legale di irrecuperabilità del credito e apre la finestra temporale per la deduzione. Non è necessario attendere una comunicazione del curatore fallimentare o la chiusura della procedura.

Queste regole sulla finestra temporale si applicano anche a fallimenti dichiarati prima della riforma del 2015?
Sì. La Corte di Cassazione ha confermato che, grazie a una norma di interpretazione autentica, il principio della “finestra temporale” per la deduzione della perdita su crediti ha efficacia retroattiva e si applica anche ai periodi d’imposta anteriori al 2015.

Testo del provvedimento

Ordinanza di Cassazione Civile Sez. 5 Num. 32289 Anno 2025

Civile Ord. Sez. 5 Num. 32289 Anno 2025

Presidente: COGNOME NOME

Relatore: NOME

Data pubblicazione: 11/12/2025

Perdita creditiFallimento- Anno di competenza-Finestra temporale-Rispetto dei principi contabili

ORDINANZA

sul ricorso iscritto al n. 26122/2020 R.G. proposto da:

COGNOME NOME, rappresentat o e difeso dall’AVV_NOTAIO, in forza di procura in calce al ricorso, elettivamente domiciliato in Roma alla INDIRIZZO presso l’AVV_NOTAIO ;

– ricorrente –

contro

RAGIONE_SOCIALE, in persona del Direttore pro tempore , domiciliata in Roma alla INDIRIZZO, presso l’Avvocatura Generale dello Stato che la rappresenta e difende;

-controricorrente – avverso la sentenza della Commissione tributaria regionale della Puglia n. 8/2020 depositata in data 13/01/2020;

udita la relazione della causa, nell’ adunanza camerale del 2 dicembre 2025 del consigliere NOME COGNOME.

FATTI DI CAUSA

In causa relativa ad avviso di accertamento per anno di imposta 2013 per Irpef, Irap e Iva, per quanto ancora rileva, la Commissione tributaria regionale del la Puglia respinse l’appello proposto da NOME COGNOME contro la sentenza della Commissione tributaria provinciale di Bari che ne aveva in parte qua respinto il ricorso in relazione alla ripresa della dedotta perdita del credito di euro 65.768,47 nei confronti di RAGIONE_SOCIALE; in particolare, i giudici d’appello ritennero che la deduzione non poteva farsi nel 2013 e che la sentenza di fallimento del debitore del 2012 non provava l ‘ esistenza di elementi certi e precisi atti a dimostrare la definitiva perdita del credito e quindi la deduzione legittima del costo poiché solo dalle comunicazioni del curatore si potesse avere riscontro della impossibilità di recupero del credito.
Contro tale decisione propone ricorso per cassazione il contribuente in base a un motivo cui l ‘RAGIONE_SOCIALE resiste con controricorso.

L a causa è stata fissata per l’adunanza camerale del 2 dicembre 2025.

RAGIONI DELLA DECISIONE

Con l’unico motivo del ricorso, proposto ai sensi dell’art. 360, primo comma, n. 3 c.p.c., si deduce la violazione e falsa applicazione dell’art. 101, comma 5, t.u.i.r., per avere la Commissione regionale negato il diritto alla deduzione della perdita di un credito nei confronti di società fallita, cancellato dal bilancio in applicazione dei principi contabili nazionali, ritenendo che la dichiarazione di fallimento non provasse l’esistenza di elementi certi e precisi atti a di mostrare la definitiva perdita del credito stesso e che la deduzione potesse conseguire alla sola comunicazione di inesigibilità del curatore.
Il motivo è fondato.

2.1. L’art. 101, comma 5, t.u.i.r. dispone (tra l’altro) che le perdite su crediti sono deducibili dal reddito d’impresa se risultano da «elementi certi e precisi», la cui esistenza, di regola, deve essere provata dall’impresa che le ha subite. Tuttavia, in alcuni casi specifici, e, per quanto qui interessa, ove il debitore sia assoggettato a procedura concorsuale (nella specie: ne sia stato dichiarato il fallimento), l’irrecuperabilità del credito è presunta ex lege , con decorrenza (così testualmente prevede il secondo periodo del comma 5) «dalla data della sentenza dichiarativa di fallimento».
2.2. In relazione all’anno di competenza della deduzione la giurisprudenza di questa Corte per un certo tempo ha affermato il principio secondo cui le perdite su crediti verso imprese sottoposte a procedura concorsuale sono deducibili nel momento in cui si ha la certezza che il credito non possa essere più soddisfatto in quanto, diversamente, si rimetterebbe all’arbitrio del contribuente la scelta del periodo d’imposta più vantaggioso per operare la deduzione, snaturando la regola espressa dal principio di competenza, che è criterio inderogabile ed oggettivo per determinare il reddito d’impresa (Cass. n. 27296 del 2014; Cass. n. 18237 del 2012), fino ad arrivare ad affermare esplicitamente che tale momento coincide con l’anno di apertura della procedura (Cass. n. 775 del 2019), in quanto è in tale fase che si concretizzano gli elementi certi e precisi di inesigibilità del credito maturato dall’impresa.
Successivamente si è affermato un diverso orientamento per il quale «In materia di perdite su crediti, ove il debitore sia assoggettato a procedure concorsuali (per esempio, ove ne sia stato dichiarato il fallimento), la deduzione della perdita su crediti è ammessa, ai sensi dell’art. 101, comma 5, t.u.i.r. -da interpretare alla luce del successivo comma 5-bis, introdotto dall’art. 13, comma 1, lett. d), d.lgs. 14 settembre 2015, n. 147 (c.d. Decreto

internazionalizzazione) – e del comma 3, dell’art. 13, cit., in tema di svalutazione contabile dei crediti, anche con riferimento agli esercizi anteriori al 2015, nel periodo di imputazione a bilancio, entro la “finestra temporale” che va dalla data della sentenza dichiarativa di fallimento al periodo d’imposta in cui, secondo la corretta applicazione dei principi contabili, si deve procedere alla cancellazione del credito dal bilancio» (Cass. n. 15218 del 2021).

A tal riguardo, all’esito di ampio esame RAGIONE_SOCIALE posizioni della dottrina e di prassi della stessa RAGIONE_SOCIALE, si è infatti preliminarmente evidenziato che nel 2015 è intervenuta una modifica normativa al riguardo. L’art. 13, comma 1, lett. d) d. lgs. 14/09/2015, n. 147 ha, infatti, introdotto nell’art. 101 t.u.i.r. il comma 5bis prevedendo che, per i crediti vantati nei confronti di debitori assoggettati a procedura concorsuale, la deduzione della perdita su crediti è ammessa anche in un periodo successivo a quello in cui il debitore si considera assoggettato alla suddetta procedura, sempreché l’imputazione non avvenga in un periodo di imposta successivo a quello in cui, secondo la corretta applicazione dei principi contabili, si sarebbe dovuto procedere alla cancellazione del debito dal bilancio. In sostanza, tale norma ha consentito, quanto al profilo temporale, la deduzione della perdita in una «finestra temporale» compresa tra il momento di apertura della procedura concorsuale e quello in cui, secondo i principi contabili, si deve procedere alla cancellazione del credito dal bilancio.
Questa Corte nel citato precedente ha ritenuto che la tesi dell’applicabilità del nuovo principio anche ai periodi di imposta anteriori al 2015 ha trovato robusta conferma nell’art. 13, comma 3, dello stesso d.lgs. 147 del 2015, norma di interpretazione autentica dell’art. 101, comma 5, t.u.i.r., in relazione alle svalutazioni contabili, e secondo la quale «L’articolo 101, comma 5, del testo unico RAGIONE_SOCIALE

imposte sui redditi, approvato con decreto del Presidente della Repubblica 22 dicembre 1986, n. 917 si interpreta nel senso che le svalutazioni contabili dei crediti … vantati nei confronti di debitori che siano assoggettati a procedure concorsuali o a procedure estere equivalenti ovvero abbiano concluso un accordo di ristrutturazione dei debiti o un piano attestato di risanamento, deducibili a decorrere dai periodi di imposta in cui sussistono elementi certi e precisi ovvero il debitore si considera assoggettato a procedura concorsuale ed eventualmente non dedotte in tali periodi, sono deducibili nell’esercizio in cui si provvede alla cancellazione del credito dal bilancio in applicazione dei principi contabili». Anche l’RAGIONE_SOCIALE ha aderito a tale interpretazione, come emerge dalla risposta ad interpello n. 12 del 2018, in cui essa ha affermato: «Il secondo periodo del medesimo comma 5 stabilisce che la presunzione dell’esistenza dei predetti requisiti di certezza e precisione opera a decorrere dalla data di ammissione a una RAGIONE_SOCIALE procedure sopra richiamate e, cioè, dalla data del decreto di ammissione al concordato preventivo (cfr. circolare 1° agosto 2013, n. 26/E). La suddetta disposizione normativa è stata oggetto di interpretazione autentica da parte dell’articolo 13, comma 3, del citato d. lgs. 14 settembre 2015, n. 147, il quale ha statuito che “l’articolo 101, comma 5si interpreta nel senso che le svalutazioni contabili dei crediti di modesta entità e di quelli vantati nei confronti di debitori che siano assoggettati a procedure concorsuali , deducibili a decorrere dai periodi di imposta in cui sussistono elementi certi e precisi ovvero il debitore si considera assoggettato a procedura concorsuale ed eventualmente non dedotte in tali periodi, sono deducibili nell’esercizio in cui si provvede alla cancellazione del credito dal bilancio in applicazione dei principi contabili».
La Corte ha evidenziato che sarebbe del tutto incoerente, nonché ingiustamente penalizzante per alcuni operatori economici, ritenere applicabile il descritto regime fiscale, in relazione agli esercizi anteriori alla novella del 2015, esclusivamente se le registrazioni di bilancio siano avvenute secondo la sequenza «svalutazione/perdita del credito» e non anche nel caso in cui l’annotazione della perdita del credito non sia stata preceduta da alcuna (totale o parziale) svalutazione.

L’interpretazione di Cass. n. 15218/2021 è stata seguita da Cass. n. 27352/2021 e da Cass. n. 2778/2025 e ad essa occorre dare ulteriore continuità.

2.3. Nel caso in esame, la CTR ha del tutto omesso di indagare su tali aspetti di diritto e di fatto ed in particolare sul rispetto dei principi contabili che rende comunque deducibile la perdita.

Il ricorso va quindi accolto. Va cassata la sentenza impugnata e la causa va rinviata alla Corte di giustizia tributaria di secondo grado della Puglia, in diversa composizione, cui si demanda di provvedere sulle spese del giudizio di legittimità.

P.Q.M.

accoglie il ricorso; cassa la sentenza impugnata e rinvia alla Corte di giustizia tributaria di secondo grado della Puglia, in diversa composizione, cui demanda di provvedere sulle spese del giudizio di legittimità.

Così deciso in Roma, il 2 dicembre 2025.

Il Presidente

NOME COGNOME

La selezione delle sentenze e la raccolta delle massime di giurisprudenza è a cura di Carmine Paul Alexander TEDESCO, Avvocato a Milano, Pesaro e Benevento.

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